仁東控股五年半虧9.77億負債率100.51%   中信資本等七大投資人注資8.3億降風險

長江商報消息 ●長江商報記者 徐佳

隨著重整推進，仁東控股（002647.SZ）引入投資人的方案細節(jié)逐步清晰。

10月22日晚間，仁東控股披露重整進展，公司、臨時管理人分別與投資人聯(lián)合體成員或其指定主體簽署《預重整投資協(xié)議》。包括中信資本（中國）投資有限公司（以下簡稱“中信資本”）等在內的投資人將受讓仁東控股股份，支付的重整投資款將用于清償各類債務、支付破產(chǎn)費用及共益?zhèn)鶆詹⒀a充公司流動資金等。

長江商報記者粗略計算，七大投資人此次將合計支付重整投資款約8.315億元。

解決債務問題是仁東控股當前工作的重中之重。2019至2024年上半年，仁東控股連虧五年半，累虧約為9.77億元。截至2024年6月末，仁東控股資產(chǎn)總額42.72億元，資產(chǎn)負債率100.51%，所有者權益-2159.74萬元，已經(jīng)資不抵債。

而此次引入中信資本等投資人之后，仁東控股的債務風險或將得到緩解。公告顯示，仁東控股重整完成后，中信資本或其指定主體將成為公司第一大股東，各投資人均不取得公司的控制權。

按照計劃，法院裁定批準重整計劃后，中信資本將積極為仁東控股賦能，促使仁東控股的核心子公司廣州合利寶支付科技有限公司（以下簡稱“合利寶”）實現(xiàn)經(jīng)營發(fā)展目標。

七大重整投資人將受讓公司股份

2024年5月，北京樂橙互娛科技有限公司以仁東控股不能清償?shù)狡趥鶆�，并且明顯缺乏清償能力，但具有重整價值為由，向法院提交對仁東控股進行重整及預重整的申請。隨后法院同意仁東控股預重整。

10月8日，仁東控股預重整期間的臨時管理人確定戰(zhàn)略投資人中信資本，財務投資人廣州資產(chǎn)管理有限公司、深圳市招商平安資產(chǎn)管理有限責任公司、珠海橫琴水木同德股權投資基金管理企業(yè)（有限合伙）及北京豐匯投資管理有限公司（以下分別簡稱“廣州資產(chǎn)、招商平安資產(chǎn)、水木同德股權投資、豐匯投資”）組成的聯(lián)合體為仁東控股中選預重整投資人。

10月22日晚間，仁東控股披露進展，公司、臨時管理人分別與投資人聯(lián)合體成員或其指定主體簽署《預重整投資協(xié)議》。

根據(jù)協(xié)議，在重整計劃執(zhí)行階段，中信資本或其指定主體將按照約定受讓仁東控股股份1.15億股，受讓股票的單價為1.3元/股。以此計算，中信資本或其指定主體重整投資款金額為1.495億元，重整投資款將按照重整計劃規(guī)定使用，用于清償各類債務、支付破產(chǎn)費用及共益?zhèn)鶆詹⒀a充公司流動資金等。

作為投資人，廣州資產(chǎn)、招商平安資產(chǎn)、水木同德股權投資、豐匯投資將分別以2元/股的價格，受讓仁東控股9000萬股、5600萬股、3315.62萬股、5600萬股，對應重整投資款分別為1.8億元、1.12億元、6631.23萬元、1.12億元。

此外，水木同德股權投資指定的投資主體北京鴻頻信息咨詢合伙企業(yè)（有限合伙）、豐匯投資指定的投資主體共青城勝恒投資管理有限公司同樣將以2元/股的價格，分別受讓仁東控股5000萬股、5600萬股，對應重整投資款為1億元、1.12億元。

長江商報記者粗略計算，仁東控股將獲得上述七大投資人重整投資款共計8.315億元。

值得一提的是，近期仁東控股股價持續(xù)上揚。上述《預重整投資協(xié)議》發(fā)布之后，10月23日開盤仁東控股漲停，報收8.1元/股，僅3個月時間累計上漲超168%，已大幅高于上述投資人受讓股份價格。

將獲中信資本賦能開展業(yè)務

資料顯示，仁東控股的前身是宏磊股份，2011年登陸深交所。上市之后，因多種因素，仁東控股的經(jīng)營業(yè)績并不理想，公司經(jīng)歷了兩次更名、三次易主。2018年2月，霍東上位成為公司實際控制人。2022年，仁東控股因財務造假被證監(jiān)會處罰。

長江商報記者注意到，霍東成為仁東控股實控人之后，公司2018年扭虧為盈5298.69萬元，扣非凈利潤達4306萬元，結束此前連續(xù)五年扣非凈利潤虧損局面。

不過，從2019年開始，仁東控股再次陷入虧損。2019年至2023年，仁東控股分別實現(xiàn)營業(yè)收入17.92億元、21.1億元、17.28億元、16.57億元、18億元，凈利潤分別虧損2542.88萬元、4.31億元、5238.33萬元、1.41億元、2.15億元，扣非凈利潤分別虧損3354.79萬元、4.6億元、6686.77萬元、1.52億元、1.74億元。

2024年上半年，仁東控股實現(xiàn)營業(yè)收入6.71億元，同比減少24%；凈利潤和扣非凈利潤分別虧損1.13億元、8670.52萬元，同比減少44.1%、49.78%。五年半時間內，仁東控股累計虧損9.77億元。

解決債務問題成為仁東控股當前工作的重中之重。截至2024年6月末，仁東控股資產(chǎn)總額42.72億元，資產(chǎn)負債率100.51%，所有者權益-2159.74萬元，已經(jīng)資不抵債。

此次引入中信資本等投資人之后，仁東控股的債務風險或將得到緩解。公告顯示，仁東控股重整完成后，中信資本或其指定主體將成為公司第一大股東，各投資人均不取得公司的控制權。

按照計劃，法院裁定批準重整計劃后，中信資本將積極為仁東控股賦能，促使仁東控股的核心子公司合利寶實現(xiàn)經(jīng)營發(fā)展目標，具體包括協(xié)助并配合合利寶申請跨境外匯牌照及取得境外支付牌照；積極對接中信資本股東資源，持續(xù)提升合利寶競爭力；積極推進合利寶與中信資本體系內已投企業(yè)間合作。

仁東控股同時表示，中信資本將依托股東中信資本控股強大的股東背景、豐富的被投企業(yè)資源及優(yōu)秀的管理能力為上市公司賦能，快速修復及提升上市公司信用水平，推動后續(xù)資產(chǎn)負債結構優(yōu)化并促進債務重組方案落地。通過產(chǎn)融協(xié)同方式最大限度發(fā)揮產(chǎn)業(yè)資源協(xié)同效應，不斷提升上市公司經(jīng)營核心競爭力，充分在上市公司現(xiàn)有優(yōu)勢的基礎上助力其化債后經(jīng)營發(fā)展再上新臺階。

責編：ZB