華西證券被暫停保薦業(yè)務(wù)半年   投行業(yè)務(wù)縮水收入兩年降近六成

長江商報消息 ●長江商報記者 徐佳

卷入金通靈（300091.SZ）財務(wù)造假案，華西證券（002926.SZ）被重罰。

5月5日晚間，華西證券稱公司收到江蘇證監(jiān)局行政監(jiān)管措施決定書：經(jīng)查，華西證券在金通靈2019年非公開發(fā)行股票保薦項目的執(zhí)業(yè)過程中存在盡職調(diào)查工作未勤勉盡責(zé)等問題，江蘇證監(jiān)局決定對華西證券采取暫停保薦業(yè)務(wù)資格6個月的監(jiān)管措施，暫停期間為2024年4月28日至10月27日。

不僅如此，華西證券兩名保薦代表人也被江蘇證監(jiān)局認定為不適當人選。

長江商報記者注意到，2019年金通靈籌劃定增，并在2021年2月募資8億元，華西證券為該項目的保薦機構(gòu)。此后，金通靈被查出2017年至2022年期間連續(xù)多年財務(wù)造假，且在去年11月被監(jiān)管處罰。

對于此次暫停保薦業(yè)務(wù)資格，華西證券稱，前述監(jiān)管措施預(yù)計將對公司投行保薦業(yè)務(wù)開展等方面產(chǎn)生一定影響。

年報顯示，2023年，華西證券實現(xiàn)營業(yè)收入31.81億元，同比下降5.77%；歸屬于上市公司股東的凈利潤（凈利潤，下同）4.25億元，同比上升0.61%。2023年，華西證券實現(xiàn)投資銀行業(yè)務(wù)收入1.85億元，占營業(yè)收入的比重為5.80%，較上年同期下降15.49%，近兩年內(nèi)整體下降近六成。

卷入金通靈財務(wù)造假案被重罰

金通靈被罰數(shù)月之后，作為其定增項目的保薦機構(gòu)，華西證券也被重罰。

4月中旬，華西證券收到江蘇證監(jiān)局行政監(jiān)管措施事先告知書。5月5日晚間，華西證券再次公告，公司于4月29日收到江蘇證監(jiān)局行政監(jiān)管措施決定書。

江蘇證監(jiān)局指出，經(jīng)查，華西證券在金通靈2019年非公開發(fā)行股票保薦項目的執(zhí)業(yè)過程中存在盡職調(diào)查工作未勤勉盡責(zé)、向特定對象發(fā)行股票上市保薦書存在不實記載，持續(xù)督導(dǎo)階段出具的相關(guān)報告存在不實記載以及持續(xù)督導(dǎo)現(xiàn)場檢查工作執(zhí)行不到位等問題，違反了相關(guān)規(guī)定。根據(jù)相關(guān)規(guī)定，江蘇證監(jiān)局決定對華西證券采取暫停保薦業(yè)務(wù)資格6個月的監(jiān)管措施，暫停期間自2024年4月28日至10月27日。

不僅如此，江蘇證監(jiān)局還認定劉靜芳、張然為不適當人選，自監(jiān)管措施決定作出之日起兩年內(nèi)二人不得擔(dān)任證券公司證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)相關(guān)職務(wù)或者實際履行上述職務(wù)。

長江商報記者注意到，在此之前，金通靈已經(jīng)因財務(wù)造假被處罰。2023年11月，金通靈收到江蘇證監(jiān)局罰單。經(jīng)查，2017年至2022年的年度報告存在虛假記載，其中2017年、2018年、2021年、2022年，金通靈虛增營業(yè)收入分別為5.01億元、5.5億元、6893.07萬元、1530.85萬元，虛增利潤總額分別為1.46億元、1.48億元、7398.71萬元、4332.73萬元；2019年，金通靈虛減營業(yè)收入1.97億元，虛減利潤總額3852.77萬元；2020年，金通靈虛減營業(yè)收入537.68萬元，虛增利潤總額5730.08萬元。

基于上述違法違規(guī)行為，江蘇監(jiān)管局決定對金通靈責(zé)令改正，給予警告，并處以150萬元罰款，并對金通靈時任高管季偉、袁學(xué)禮、許坤明、冒鑫鵬給予警告，合計處以420萬元罰款。

值得關(guān)注的是，就在金通靈財務(wù)造假的時間段內(nèi)，該公司還完成了定增募資。2019年12月，金通靈推出定增計劃，擬募資不超過8億元，全部用于補充流動資金及償還銀行借款。

2021年，金通靈完成此次定增，共發(fā)行2.59億股，募集資金總額8億元，扣除相關(guān)費用后的募資凈額為7.92億元。華西證券正是金通靈此次定增的保薦機構(gòu)，劉靜芳、張然為該項目的保薦代表人。

投行業(yè)務(wù)收入占比僅5.8%

在監(jiān)管部門持續(xù)強調(diào)壓實“看門人”責(zé)任的背景下，華西證券此次被罰在行業(yè)中起到了警示作用。

華西證券同時表示，前述監(jiān)管措施預(yù)計將對公司投行保薦業(yè)務(wù)開展等方面產(chǎn)生一定影響。公司將深刻汲取教訓(xùn)、認真反思、加強管理，健全和完善投資銀行業(yè)務(wù)內(nèi)控機制，持續(xù)提升投資銀行業(yè)務(wù)質(zhì)量。公司將深入貫徹落實嚴把發(fā)行上市準入關(guān)、提高上市公司質(zhì)量、建設(shè)一流投資銀行等要求，切實履行好資本市場“看門人”的責(zé)任，不斷提高服務(wù)實體經(jīng)濟的能力。

長江商報記者注意到，作為四川瀘州國資控制下的上市券商，華西證券2023年實現(xiàn)營業(yè)收入31.81億元，同比下降5.77%；凈利潤4.25億元，同比上升0.61%。此前的2020年至2022年，華西證券分別實現(xiàn)營業(yè)收入46.83億元、51.22億元、33.76億元，同比增長18.93%、9.38%、-34.1%；凈利潤19億元、16.32億元、4.22億元，同比增長32.75%、-14.11%、-74.12%。

值得關(guān)注的是，投資銀行業(yè)務(wù)是華西證券“325”戰(zhàn)略規(guī)劃中的三大支柱業(yè)務(wù)之一，但近年來公司投資銀行業(yè)務(wù)規(guī)�？s水嚴重。

年報顯示，2023年，華西證券投資銀行業(yè)務(wù)收入1.85億元，占營業(yè)收入的比重為5.80%，較上年同期下降15.49%。其中，公司債券融資業(yè)務(wù)營業(yè)收入1.50億元，為投資銀行業(yè)務(wù)的主要收入來源。

2021年和2022年，華西證券的投資銀行業(yè)務(wù)收入分別為4.57億元、2.18億元，同比增長2.35%、-52.18%。近兩年時間內(nèi)，華西證券的投資銀行業(yè)務(wù)收入整體減少近六成。

今年一季度，華西證券實現(xiàn)營業(yè)收入6.48億元，同比減少42.55%；凈利潤1.26億元，同比減少68.6%。

其中，報告期內(nèi)，華西證券投資銀行業(yè)務(wù)手續(xù)費凈收入僅1854.6萬元，同比減少39.9%。公司稱，主要是債權(quán)類投行業(yè)務(wù)收入同比減少。

同花順iFinD數(shù)據(jù)顯示，2023年，華西證券作為主承銷商保薦的首發(fā)項目僅瑞星股份（836717.BJ）一單，募集資金1.45億元。2024年以來，華西證券未有保薦上市的首發(fā)項目。

此外，在增發(fā)項目上，2023年以來，華西證券僅完成吉峰科技（300022.SZ）一單項目保薦，募集資金總額4.16億元。

責(zé)編：ZB