“資本大鱷”三季度大調(diào)倉(cāng)：達(dá)利歐加倉(cāng)中國(guó)索羅斯清倉(cāng)眾多金融股

長(zhǎng)江商報(bào)消息 ●長(zhǎng)江商報(bào)記者 蔡靜 綜合報(bào)道

橋水基金和索羅斯旗下基金三季度持倉(cāng)曝光！

根據(jù)梳理，世界頭號(hào)對(duì)沖基金，達(dá)利歐的橋水基金第三季度再度大幅加倉(cāng)眾多中概股。而“資本大鱷”索羅斯旗下基金三季度清空了摩根大通、高盛等眾多金融公司，并押注科技股。

橋水猛加中概股

根據(jù)橋水基金向美國(guó)證監(jiān)會(huì)提交的信息披露報(bào)告，2020年三季度橋水基金美股持倉(cāng)市值從二季度的59.61億美元增至83.15億美元。最新數(shù)據(jù)顯示，橋水基金管理規(guī)模約1400億美元，位列全球?qū)�沖基金榜首。

據(jù)whalewisdom統(tǒng)計(jì)，三季度橋水新進(jìn)130個(gè)標(biāo)的，增持276個(gè)標(biāo)的，清倉(cāng)83個(gè)標(biāo)的，減持18個(gè)標(biāo)的。前十大投資標(biāo)的占比高達(dá)53.54%。

截至2020年三季度末，橋水美股組合前十大持倉(cāng)含兩只跟蹤標(biāo)普500指數(shù)的ETF， 3只跟蹤新興市場(chǎng)指數(shù)的ETF、2只黃金信托、3只個(gè)股。三季度，橋水對(duì)3只新興市場(chǎng)ETF進(jìn)行了增持，對(duì)2只標(biāo)普500ETF進(jìn)行了減持，2只黃金信托幾乎維持不變。

值得注意的是，繼2020年二季度阿里巴巴晉升為橋水美股組合的前十大重倉(cāng)股之后。三季度，橋水基金再度加倉(cāng)阿里巴巴。百度、拼多多、好未來、新東方、蔚來等中概股也被大手筆加倉(cāng)。橋水還十分看好美國(guó)消費(fèi)龍頭，在前十大重倉(cāng)標(biāo)的中，沃爾瑪和寶潔公司均為新進(jìn)股票。

橋水基金的前30大重倉(cāng)股中，阿里巴巴位列第4位、京東位列第16位、拼多多第21位、百度26位。三季度橋水對(duì)阿里巴巴的持股數(shù)量增加40%，京東增加20%，拼多多增加46%，百度增加45%。此外網(wǎng)易、好未來、新東方也躋身了橋水美股的前30大重倉(cāng)。

事實(shí)上，近年來，橋水投資公司創(chuàng)始人、聯(lián)席首席投資官兼聯(lián)席董事長(zhǎng)瑞達(dá)利歐多次明確表示看好中國(guó)市場(chǎng)投資機(jī)會(huì)，認(rèn)為不對(duì)中國(guó)進(jìn)行投資將是“非常冒險(xiǎn)”的行為。

近期，達(dá)利歐在接受媒體采訪時(shí)表示，中國(guó)是一個(gè)令人興奮的標(biāo)的。美國(guó)被過度投資，而中國(guó)市場(chǎng)卻被低估。他認(rèn)為中國(guó)市場(chǎng)吸引力體現(xiàn)在，中國(guó)國(guó)債比美債收益率高，經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)快于美國(guó)，企業(yè)家精神、社會(huì)創(chuàng)造力、新上市企業(yè)等都令人青睞，這也反映在投資者增加了中國(guó)主要指數(shù)的持倉(cāng)比例。

在解釋為何要投資中國(guó)時(shí)，橋水(中國(guó))投資管理有限公司總經(jīng)理王沿給出了兩個(gè)理由：“如果我是全球機(jī)構(gòu)的投資人，在我全部的投資組合中，會(huì)把中國(guó)放到全部的投資組合里，這樣會(huì)造成兩個(gè)比較好的效果，第一，降低整個(gè)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)；第二，提高風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整之后的回報(bào)。”

索羅斯清空眾多金融股增持科技股

資本市場(chǎng)大鱷索羅斯旗下的索羅斯基金管理于11月14日向美國(guó)證監(jiān)會(huì)提交了13F報(bào)告。與眾多機(jī)構(gòu)在三季度減持估值過高的科技股、增加包括金融等在內(nèi)的低估值公司不同，索羅斯在三季度清倉(cāng)了眾多金融公司，同期卻大幅增持科技ETF。

整體看來，索羅斯基金管理截至三季度末美股持倉(cāng)市值為40.84億美元，二季末為44.82億美元。

索羅斯在三季度大手筆買入ETF QQQ（跟蹤納斯達(dá)克100，即納斯達(dá)克上市的100市值最大股票，由于跟蹤指數(shù)成份股一大半為科技股，這只指數(shù)一般被認(rèn)為是科技ETF）。季末索羅斯基金管理持有這只ETF 3.13億美元，為組合第二大重倉(cāng)股。此外，索羅斯對(duì)房地產(chǎn)公司霍頓房屋進(jìn)行大手筆增持，三季度末組合持有霍頓房屋的股票數(shù)量與二季度末相比，增加70%。

QQQ價(jià)格在三月底市場(chǎng)觸底之后，迅速反彈。截至11月12日股價(jià)今年以來上漲37%，同期可比的MSCI美國(guó)大盤指數(shù)僅上漲13.65%。QQQ的前10大重倉(cāng)股包括蘋果公司、微軟、亞馬遜、臉書、蘋果母公司Alphabet、特斯拉、英偉達(dá)、Adobe公司、貝寶。

索羅斯三季度清空的55只股票包括眾多金融公司，包括摩根大通、富國(guó)銀行、KKR、高盛、美國(guó)合眾銀行等。

索羅斯基金管理首席投資官Dawn Fitzpatrick近期公開表示，今年市場(chǎng)的分化非常明顯，投資關(guān)鍵是調(diào)出在疫情中勝出的公司，回避“失敗”公司。疫情實(shí)際上加速了部分公司發(fā)展。Dawn Fitzpatrick 介紹3月底市場(chǎng)見底時(shí)，她抄底買入了很多信用產(chǎn)品和房地產(chǎn)相關(guān)產(chǎn)品。疫情后，資本市場(chǎng)大洗牌，誰是贏家誰是輸家，倉(cāng)位數(shù)據(jù)已經(jīng)給出了答案。

（綜合自中國(guó)證券報(bào)、上海證券報(bào)）

責(zé)編：ZB