無錫振華擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債募資9億擴產(chǎn)   上市兩年IPO募投項目累計收益3.87億

長江商報消息 ●長江商報記者 徐佳

行業(yè)持續(xù)回溫，無錫振華（605319.SH）順勢借助資本市場力量提升生產(chǎn)規(guī)模。

12月18日晚間，無錫振華披露再融資計劃，公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券總額不超過9億元，扣除發(fā)行費用后將用于鄭州振華君潤擴建廠區(qū)工程項目、上海臨港汽車零部件生產(chǎn)基地建設(shè)項目（二期）及補充流動資金。

按照計劃，此次無錫振華再次計劃募集資金，主要圍繞公司的產(chǎn)能擴建展開。上述兩大實體項目建成之后，無錫振華將分別新增年配套30萬臺套汽車焊接零部件的生產(chǎn)能力，以及年40萬臺套汽車焊接零部件和2000萬件汽車沖壓零部件的生產(chǎn)能力。

長江商報記者注意到，2023年以來，宏觀經(jīng)濟溫和回暖逐漸向汽車市場傳導，處于汽車零部件行業(yè)的無錫振華抓住機遇雙向把握傳統(tǒng)能源與新能源汽車零部件領(lǐng)域。2023年前三季度，無錫振華實現(xiàn)營業(yè)收入16.16億元，同比增長19.92%；凈利潤1.67億元，同比增長55.92%，達到上市后的最高水平。

值得關(guān)注的是，盡管上市還不到兩年半的時間，無錫振華的IPO募投項目已產(chǎn)生可觀的效益并為公司業(yè)績起到增益作用。截至2023年9月末，無錫振華的三大IPO募投項目合計已實現(xiàn)效益3.87億元。

擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債募資9億

重組配套資金募集完成不到半年，無錫振華再次計劃募資。

12月18日晚間，無錫振華披露的再融資計劃顯示，公司擬發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券總額不超過9億元，扣除發(fā)行費用后將用于鄭州振華君潤擴建廠區(qū)工程項目、上海臨港汽車零部件生產(chǎn)基地建設(shè)項目（二期）及補充流動資金。

長江商報記者注意到，2021年6月，無錫振華首次公開發(fā)行新股5000萬股，募集資金總額5.26億元，扣除發(fā)行費用后的募資凈額約為5.04億元，分別投入到武漢汽車零部件生產(chǎn)基地擴建項目、年產(chǎn)量60萬臺套汽車車身零部件項目、寧德振華振德汽車部件有限公司項目、補充流動資金。

2021年11月末，無錫振華首次公開發(fā)行股票募集資金投資項目已經(jīng)投資完畢并全部結(jié)項，公司將17.45萬元（占實際募集資金凈額的0.03%）永久性補充流動資金，并注銷了對應(yīng)的募集資金專戶。

2023年2月，無錫振華實施重組，公司向錢金祥、錢犇定向增發(fā)A股股票3360萬股，合計發(fā)行金額4.62億元，以收購無錫市振華汽車部件股份有限公司100%股權(quán)。

6月，無錫振華完成上述重組的配套資金募集，共向5名特定對象發(fā)行A股股票1688.22萬股，募集資金總額2.35億元，扣除發(fā)行費用后的募資凈額約為2.3億元，分別用于支付本次交易現(xiàn)金對價、支付中介機構(gòu)費用及相關(guān)稅費。

截至9月末，無錫振華上述定增募資已投入約2.34億元，基本已投資完畢。

此次無錫振華再次計劃募集資金，還是主要圍繞公司的產(chǎn)能擴建展開。按照計劃，無錫振華此次募資的實體建設(shè)項目鄭州振華君潤擴建廠區(qū)工程項目、上海臨港汽車零部件生產(chǎn)基地建設(shè)項目（二期）投資總額分別為5億元、7.99億元，計劃分別投入募集資金2億元、5億元。

其中，鄭州振華君潤擴建廠區(qū)工程項目將通過新建廠房并購置機器設(shè)備的方式新建汽車車身零部件焊接生產(chǎn)線，成功實施達產(chǎn)后，將新增年配套30萬臺套汽車焊接零部件的生產(chǎn)能力，進一步提升鄭州汽車焊接零部件生產(chǎn)基地的就近配套能力。

此外，上海臨港汽車零部件生產(chǎn)基地建設(shè)項目（二期）則將新建自動化沖壓及焊接生產(chǎn)線，提升無錫振華的智能制造水平。項目成功實施達產(chǎn)后，公司將新增年40萬臺套汽車焊接零部件和2000萬件汽車沖壓零部件的生產(chǎn)能力，擴大上海臨港汽車零部件生產(chǎn)基地汽車沖壓及焊接零部件的生產(chǎn)能力。

前三季凈利1.67億創(chuàng)新高

深耕汽車零部件行業(yè)多年，無錫振華主要從事汽車沖壓及焊接零部件和相關(guān)模具的開發(fā)、生產(chǎn)和銷售。

據(jù)無錫振華介紹，公司作為中國較早從事并持續(xù)專注于汽車沖壓及焊接零部件生產(chǎn)的企業(yè)之一，目前已與國內(nèi)多家汽車整車制造商建立了穩(wěn)定的合作關(guān)系，客戶包括上汽、理想汽車、特斯拉、安徽大眾、東風汽車、長城汽車等。

2021年6月，無錫振華在滬市主板上市。上市初期，受多方面因素影響，無錫振華業(yè)績承壓。2020年至2022年，無錫振華分別實現(xiàn)營業(yè)收入14.17億元、15.82億元、17.47億元，同比增長-9.72%、11.64%、10.42%；凈利潤1.05億元、9099.61萬元、8091.38萬元，同比減少0.36%、13.69%、11.08%。

2023年以來，隨著宏觀經(jīng)濟溫和回暖逐漸向汽車市場傳導，新能源汽車和汽車出口的良好表現(xiàn)有效拉動了市場增長，且伴隨政策效應(yīng)持續(xù)顯現(xiàn)，汽車市場消費潛力將進一步釋放。

在此背景下，無錫振華雙向把握傳統(tǒng)能源與新能源汽車零部件領(lǐng)域，為公司業(yè)績提升添動力。2023年前三季度，無錫振華實現(xiàn)營業(yè)收入16.16億元，同比增長19.92%；凈利潤1.67億元，同比增長55.92%，達到上市后最高水平。

長江商報記者注意到，IPO項目投產(chǎn)并產(chǎn)生效益，對無錫振華的業(yè)績起到助益作用。截至2023年9月末，無錫振華的三大IPO募投項目武漢汽車零部件生產(chǎn)基地擴建項目、年產(chǎn)量60萬臺套汽車車身零部件項目、寧德振華振德汽車部件有限公司項目累計已實現(xiàn)效益1481.71萬元、2.5億元、1.23億元，合計實現(xiàn)效益3.87億元。其中，2023年前三季度，上述三大募投項目的實際效益分別為689.97萬元、3579.49萬元、4295.89萬元。

不過，由于汽車零部件制造行業(yè)屬于重資產(chǎn)、資金密集型行業(yè)，隨著生產(chǎn)規(guī)模的擴大，企業(yè)的流動資金需求將大幅提升。同時，隨著汽車產(chǎn)業(yè)穩(wěn)步發(fā)展，對于汽車相關(guān)零部件的需求也在持續(xù)提升，公司需要保持較強的資金實力，加大研發(fā)創(chuàng)新投入，保持業(yè)務(wù)與產(chǎn)品符合未來發(fā)展趨勢。

截至2023年9月末，無錫振華資產(chǎn)負債率（合并口徑）為52.12%，短期借款余額為6.81億元，期末公司貨幣資金3.49億元。

按照計劃，此次無錫振華還將使用2億元可轉(zhuǎn)債募集資金用于補充流動資金，以增強公司資本實力和抗風險能力，為公司持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展提供充足的保障。

責編：ZB