45%市場份額，“非洲手機之王”傳音控股欲闖科創(chuàng)板

新京報訊（記者 王全浩）稱霸非洲手機市場，產(chǎn)品百分之百外銷的傳音控股宣布擬科創(chuàng)板上市，3月15日，中信證券發(fā)布公告稱，已完成對深圳傳音控股股份有限公司的上市輔導工作，公司擬在科創(chuàng)板上市。

產(chǎn)品100%外銷，經(jīng)營非洲市場超10年

公開資料顯示，傳音控股成立于2006年，總部設在深圳，實際控制人為原波導手機海外營銷負責人竺兆江。公司旗下?lián)碛蠺ECNO、itel和Infinix三個手機品牌，以及售后服務品牌Carlcare，智能配件品牌oraimo和家用電器品牌Syinix。產(chǎn)品100%外銷至非洲、印度等全球新興市場的50多個國家和地區(qū)。

2008年傳音控股明確發(fā)展戰(zhàn)略，聚焦非洲，打造自身品牌，在2010年，旗下品牌TECNO銷量躋身非洲市場前三名。傳音控股的三個手機品牌分別對應不同的消費者群體，其中，TECNO品牌是傳音控股旗下的優(yōu)質(zhì)品牌，定位中產(chǎn)消費者；itel系傳音控股旗下的大眾品牌，定位基層消費者，Infinix被作為時尚科技品牌開發(fā)，主要針對年輕消費者。

國信證券調(diào)研報告顯示，傳音2017年銷售額達200億元人民幣，手機出口量1.29億部。據(jù)IDC數(shù)據(jù)，2017年傳音旗下各品牌手機在非洲的市場份額達到45%，并于2017年在印度獲得了9%的市場份額，在手機品類中排名第二。

國信證券調(diào)研報告顯示，傳音控股認為目前非洲大部分市場仍然處于功能機向智能機轉(zhuǎn)換的行業(yè)紅利階段。他們認為，中國曾經(jīng)也經(jīng)歷了這樣一個階段，但是轉(zhuǎn)變速度太快，大約 2 年左右時間就完成了轉(zhuǎn)變。相比之下，非洲的轉(zhuǎn)變速度就比較穩(wěn)定，智能機市場每年均保持雙位數(shù)以上的增速。

機構(gòu)預測APP預裝將成為新的增長點

隨著移動互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的進步，社會的信息化變革正加速推進，智能移動通信終端產(chǎn)品及其搭載的操作系統(tǒng)為手機品牌廠商積累了大量的用戶資源，并憑借用戶使用場景豐富、替換成本高和品牌信任度高等優(yōu)勢，成為重要的移動互聯(lián)網(wǎng)流量入口，成為行業(yè)內(nèi)的新增盈利模式

國信證券調(diào)研研報認為，傳音控股基于用戶資源和移動互聯(lián)網(wǎng)流量開展的應用軟件預裝、分發(fā)和廣告投放等移動互聯(lián)網(wǎng)增值服務將成為傳音經(jīng)營業(yè)績增長的新動力。

具體來看，傳音控股手機品牌均搭載了基于Android系統(tǒng)平臺二次開發(fā)、深度定制的智能終端操作系統(tǒng)（OS），包括 HiOS、 itelOS 和 XOS。隨著傳音手機出貨量快速增長，市場占有率不斷提升，全球OS累計用戶激活量已超過6000萬； 此外，傳音與網(wǎng)易等成立合資公司，其旗下目前主要研發(fā)及運營的應用軟件包括音樂播放軟件Boomplay、應用軟件商店 PalmStore以及社交應用軟件PalmChat等，前述應用軟件的月均活躍用戶數(shù)量均已超過 1000萬。

此前欲借殼A股上市，未能成功

2018年3月，傳音控股曾希望借殼新界泵業(yè)實現(xiàn)A股上市，但最終未能成功。

2018年3月1日，上市公司新界泵業(yè)發(fā)布重大資產(chǎn)重組公告，稱公司擬資產(chǎn)置換及發(fā)行股份購買資產(chǎn)的方式收購傳音控股的控制權(quán)。后續(xù)公告也顯示，截至2017年末傳音控股總資產(chǎn)87.48億元，總負債55.40億元；2017年公司實現(xiàn)營業(yè)收入200.44億元，凈利潤6.78億元。

根據(jù)新界泵業(yè)2018年5月23日披露的傳音控股的財務狀況及股東情況，截至2017年末，傳音控股總資產(chǎn)87.48億元，總負債55.40億元。2017年公司實現(xiàn)營業(yè)收入200.44億元，凈利潤6.78億元。

截至2018年5月，深圳市傳音投資有限公司持股56.73%為第一大股東，竺兆江參股的源科（平潭）股權(quán)投資基金合伙企業(yè)、傳力股權(quán)投資管理有限公司、傳承創(chuàng)業(yè)合伙企業(yè)、傳力創(chuàng)業(yè)合伙企業(yè)、傳音創(chuàng)業(yè)合伙企業(yè)，分別持股占比為14.40%、8.43%、4.55%、4.54%、4.54%。

2017年，傳音控股加快了在資本市場的運作步伐。2017年6月，傳音控股新引入了部分投資者，包括香港網(wǎng)易互動娛樂有限公司（持股占0.98%），紫光集團與趙偉國個人等股東出資成立的寧波梅山保稅港區(qū)竺洲展飛投資中心（持股占0.96%）。國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金與深圳市引導基金投資有限公司參股的南山鴻泰股權(quán)投資基金（持股占0.29%）。

2017年11月，傳音控股公司主體由有限責任公司變更為股份有限公司，并增加注冊資本。

完成上述系列準備工作后，傳音控股于2018年1月4日接受國信證券的上市輔導并簽署了《輔導協(xié)議》，當天在深圳證監(jiān)局進行了輔導備案并獲受理。此后國信證券對傳音控股進行了三期輔導工作（約3個月為一期）。

不過，隨著科創(chuàng)板的快速推進，傳音控股更換了輔導券商，2019年1月，公示信息顯示傳音控股已于2018年12月14日解除與國信證券的《輔導協(xié)議》，并在同一天接受中信證券上市輔導及在深圳證監(jiān)局進行了輔導備案。

3月15日，中信證券發(fā)布公告，截至2019年3月，已完成對傳音控股的上市輔導工作，并已向中國證監(jiān)會深圳監(jiān)管局報送了《中信證券股份有限公司關(guān)于深圳傳音控股股份有限公司首次公開發(fā)行并在科創(chuàng)板上市輔導工作總結(jié)報告》。

新京報記者 王全浩 

責編：ZB