民間借貸合法化為金融改革破題

長(zhǎng)江商報(bào)消息 ■本報(bào)評(píng)論員熊志

自從去年11月浙江省人大常委會(huì)通過(guò)《溫州市民間融資管理?xiàng)l例》以來(lái)，作為溫州金改的一項(xiàng)重要內(nèi)容，推動(dòng)民間借貸合法化的話題就引起了廣泛關(guān)注。日前，溫州市金融辦公布了《溫州市民間融資管理?xiàng)l例實(shí)施細(xì)則（征求意見(jiàn)稿）》，向社會(huì)各界公開(kāi)征求意見(jiàn)�！稐l例》及《實(shí)施細(xì)則》將于3月1日正式實(shí)施。

《細(xì)則（征求意見(jiàn)稿）》在《溫州市民間融資管理?xiàng)l例》的大框架下，對(duì)地方金融管理部門(mén)、民間融資服務(wù)主體、民間借貸、定向債券融資和定向集合資金、風(fēng)險(xiǎn)防范和處置等重要方面進(jìn)行了補(bǔ)充說(shuō)明。由于《條例》對(duì)一些爭(zhēng)議性問(wèn)題已作出了界定，《細(xì)則》經(jīng)由征求意見(jiàn)階段的充實(shí)完善而落地，只是時(shí)間問(wèn)題。

國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)設(shè)立溫州金融綜合改革試驗(yàn)區(qū)以來(lái)，規(guī)范民間借貸，被視作溫州金改的核心議題。去年11月《條例》通過(guò)，成為全國(guó)首部金融地方性法規(guī)和首部專(zhuān)門(mén)規(guī)范民間金融的法規(guī)。而對(duì)“單筆借款金額300萬(wàn)以上”“借款余額1000萬(wàn)以上”“涉及的出借人30人以上”等情形的備案要求，民間融資公共服務(wù)機(jī)構(gòu)的設(shè)立規(guī)定，事實(shí)上是對(duì)民間借貸的正規(guī)性予以承認(rèn)。

民間借貸的合法化、規(guī)范化運(yùn)作，對(duì)中國(guó)金融體制改革的顯著意義毋庸置疑，對(duì)武漢金改也有著積極的借鑒作用。一直以來(lái)，由于民間借貸游走在法律的灰色地帶，遂與非法集資邊界模糊；但作為一種帶有強(qiáng)烈市場(chǎng)自發(fā)性味道的民間借貸行為，又在中小企業(yè)融資難的背景之下，成為一種潛伏地下的剛需。民間借貸合法化的議題涉及到信貸市場(chǎng)的放開(kāi)。在金改推進(jìn)緩慢的前提下，不少地方試圖對(duì)民間借貸予以規(guī)范，但懸而未解的合法性問(wèn)題一直沒(méi)有得到妥善解決，直到溫州試驗(yàn)在國(guó)家層面的支持下出臺(tái)專(zhuān)業(yè)性的地方性法規(guī)。

雖然《條例》及其《細(xì)則》只是釋放了合法化的信號(hào)，但這并不妨礙人們做出合法化的方向性判斷。溫州金改很大程度上是全國(guó)金改的一個(gè)突破口，溫州所面臨的問(wèn)題，是具有一定共性的問(wèn)題。溫州只是因?yàn)槭袌?chǎng)化發(fā)軔較早，中小企業(yè)的快速成長(zhǎng)最先觸及金融體制的瓶頸，即便那些民間借貸尚未深度發(fā)育的內(nèi)地地區(qū)，隨著市場(chǎng)化的推進(jìn)，信貸市場(chǎng)和中小企業(yè)融資需求之間的銜接矛盾，遲早會(huì)凸顯出來(lái)。溫州的改革經(jīng)驗(yàn)，尤其是在對(duì)民間借貸的規(guī)范上，多多少少會(huì)具備范本意義。

還要看到，合法性爭(zhēng)議在溫州率先獲得解決，并不意味著民間借貸此后就必然能獲得規(guī)范性的運(yùn)作�！稐l例》及其《細(xì)則》的相關(guān)規(guī)定，在實(shí)施過(guò)程中所將面臨的未知挑戰(zhàn)可能還有很多，這本身就是金融體制改革的復(fù)雜性所在。而另一方面，小微企業(yè)備受困擾的融資困境，需要的不只是合法化后的民間借貸伸出援手，還需要對(duì)民營(yíng)企業(yè)以及國(guó)有企業(yè)在信貸市場(chǎng)上的不平等予以清除。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)講，金融體制壟斷性的破除和信貸市場(chǎng)的進(jìn)一步放開(kāi)，都將是民間借貸合法化之后亟待深入的改革議題。

民間借貸之所以宜疏不宜堵，是因?yàn)樗�是市�?chǎng)自主發(fā)育后的一種有效嘗試。以前，由于體制改革和法律銜接的滯后，這種嘗試游走在灰色地帶，而溫州金改以地方性法規(guī)破題，無(wú)疑為金融體制改革提供了指導(dǎo)。溫州金改的突破性還在于，它涵蓋了一個(gè)國(guó)家層面對(duì)民間金融操作予以承認(rèn)的過(guò)程。而對(duì)民間借貸合法性的承認(rèn)，本身也是對(duì)市場(chǎng)在資源配置中起決定性作用的強(qiáng)調(diào)。

責(zé)編：ZB